消息面上，上海市經(jīng)濟(jì)信息化委發(fā)布《關(guān)于貫徹落實國家“人工智能+”行動 組織開展2025年度上海市“人工智能+”行動項目申報工作的通知》。其中提出，聚焦落實國家“人工智能+”行動，以促進(jìn)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展為導(dǎo)向，推進(jìn)人工智能與科學(xué)技術(shù)、產(chǎn)業(yè)發(fā)展、消費提質(zhì)、民生福祉、治理能力等重點領(lǐng)域深入融合，重點提升模型基礎(chǔ)、語料服務(wù)、算力供給、行業(yè)公共服務(wù)等能力。

相關(guān)機(jī)構(gòu)表示，展望后市，短期波動不改長期成長。AI的趨勢是明確的，北美方面已經(jīng)能通過云收入的快速成長反哺算力基建，形成正向循環(huán)。國內(nèi)方面，近期云廠商也顯示出這一態(tài)勢?？傮w而言，AI成長有望加速。

在海內(nèi)外算力基礎(chǔ)設(shè)施持續(xù)投入的背景下，光模塊市場有望維持高景氣度。截至9月3日，通信ETF（515880）規(guī)模超120億元，“光模塊+服務(wù)器+銅連接+光纖”占比超過77%（截至8月29日），良好的代表了算力硬件的基本面。其中，光模塊占比50%，可以關(guān)注相關(guān)布局機(jī)會。

注：數(shù)據(jù)來源：中證指數(shù)公司，Wind，截至2025/9/3，通信ETF規(guī)模為121.33億，在同類15只產(chǎn)品中排名第一。權(quán)重占比截至2025/8/29。指數(shù)成分股可能隨指數(shù)編制規(guī)則發(fā)生變動，不構(gòu)成任何投資建議或個股推薦。如提及個股僅供參考，不代表投資建議。指數(shù)/基金短期漲跌幅及歷史表現(xiàn)僅供分析參考，不預(yù)示未來表現(xiàn)。市場觀點隨市場環(huán)境變化而變動，不構(gòu)成任何投資建議或承諾。文中提及指數(shù)僅供參考，不構(gòu)成任何投資建議，也不構(gòu)成對基金業(yè)績的預(yù)測和保證。如需購買相關(guān)基金產(chǎn)品，請選擇與風(fēng)險等級相匹配的產(chǎn)品。基金有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎。